在全球应对气候变化、我国扎实推进“双碳”战略的时代背景下，绿色金融已成为金融服务国家战略、助力实体经济转型的核心赛道。国家金融监督管理总局、中国人民银行联合发布的《银行业保险业绿色金融高质量发展实施方案》明确要求，银行机构要开发特色化绿色金融产品，加大对能源体系低碳转型、产业结构优化升级的支持力度。上海正加快建设国际绿色金融枢纽，为金融机构深耕绿色金融提供了广阔舞台。

招商银行上海分行将发展绿色金融、转型金融作为践行金融工作政治性、人民性的关键举措，这既是“金融报国”的使命担当，也是招行“价值银行”战略的内在要求。近五年，分行绿色信贷复合增长率达22.71%，高于对公信贷复合增速，一系列精准务实的实践正持续助力区域绿色低碳转型。

深耕绿色能源多元场景，以专属服务破解绿色融资难题

当前，国家大力推动能源体系低碳转型，分布式光伏已成为新型能源体系建设的重要抓手，在沿海经济发达地区应用尤为广泛。但此类项目普遍存在单体规模小、布局分散、审批效率低、融资额度有限等痛点。招商银行上海分行在传统绿色信贷领域持续创新，以专属化、批量化、高效化服务破解行业融资堵点。

分行创新推出分布式光伏“框架额度”模式，基于集团或核心投资主体整体经营情况，为白名单客户统一核定授信额度，旗下各项目可在框架内便捷提用，大幅压缩审批环节、提升融资效率。同时，优化异地项目审批流程，融入“全行服务一家+线上化贷后”管理模式，打通跨区域服务壁垒，保障绿色能源项目高效推进。截至目前，分行已上报并获批分布式光伏白名单客户10余家，2025年相关投放金额突破亿元。

分行持续用好总行分布式光伏框架授信政策及异地授信优化政策，稳步推动优质集团分布式光伏框架授信上报与项目落地，以场景深耕与服务创新为绿色能源普及、产业低碳发展注入坚实金融动能。

发挥跨境金融优势，以可持续挂钩融资打造国际合作标杆

跨境绿色金融是上海建设国际绿色金融枢纽的核心赛道。为贯彻落实中央金融工作会议关于做好绿色金融“五篇大文章”、强化金融支持绿色低碳发展的决策部署，国家外汇管理局在上海等16省市开展绿色外债试点，鼓励跨境融资投向绿色与低碳转型项目。

招商银行上海分行立足绿色发展与低碳转型产业的资产特征及用款需求，积极创新跨境绿色融资产品，依托“NRA/FTN/OSA三类非居民账户+境外分行/子行”多平台优势，通过跨境直贷、境外银团等方式为跨境绿色能源、环保基础设施项目提供中长期资金支持，将境内外两个市场、两种资源及自贸账户创新红利辐射至绿色企业，切实降低融资成本。同时，分行严格落实上海汇发〔2025〕55号文要求，制定专项内控制度，为符合条件的非金融企业提供绿色外债签约登记、资金结算、汇率避险等一站式服务。

在跨境银团领域，分行以市场化机制激励企业低碳转型。J集团是分行深耕多年的绿色能源龙头客户。分行精准把握其提升ESG形象与信息披露的需求，主动设计可持续发展挂钩银团方案，联动境外绿色认证机构，将碳排放减少等关键指标与贷款成本挂钩，以正向激励推动企业绿色化生产。该项目获得客户与参贷行广泛认可，荣获香港品质保证局两项权威大奖，成为业内规模领先的单一境外人民币可持续发展挂钩贷款，充分展现分行国际视野与结构化金融能力。

在债券市场，分行以熊猫债创新丰富跨境绿色产品矩阵。在服务跨国企业绿色低碳发展过程中，分行助力凯德投资发行市场首单外资公募可持续发展挂钩熊猫债，并在债券中嵌入可持续发展绩效目标，明确发行人在中国运营物业的可再生能源使用比例，以市场化条款引导企业持续提升ESG表现，以跨境绿色金融创新助力上海国际绿色金融枢纽建设，服务国家“双碳”战略与高水平对外开放大局。

发力转型金融赛道，以定制方案助力传统行业降碳脱碳

“十五五”规划纲要进一步作出专章部署，要求“坚持智能化、绿色化、融合化方向”，推动钢铁、有色、化工、建材等重点行业绿色低碳改造升级。招商银行上海分行立足实体经济需求，聚焦传统行业低碳转型痛点，提供长期限、低成本、定制化的融资支持。

航运业是上海国际航运中心建设的重要支柱，也是绿色转型的重点领域。某沿海化学品运输龙头企业为契合国际海事组织环保标准，计划建造低排放、智能化新船，亟需长期稳定的资金支持。招商银行上海分行深入调研企业经营特点与融资需求，依托FT账户优势，为企业量身定制长期人民币固定资产贷款方案，有效满足新船建造的大额、长期资金需求，助力企业打造绿色智能船队，降低航运碳排放强度。

在重点行业转型实践基础上，分行持续完善转型金融全链条服务体系，将单一项目支持拓展为综合化金融供给。分行积极探索环境权益质押路径，包括排污权、用能权、碳排放权等环境权益质押融资。同时，分行布局差异化主题，助力客户提升市场品牌形象，在传统绿色债券基础上拓展“双贴标”创新品种，推出可持续挂钩债、乡村振兴债、科创票据及并购票据等产品，拓宽企业直接融资渠道。在低利率市场环境下，分行还结合项目实际需求合理拉长久期，有效降低企业综合融资成本，把多元绿色金融工具全面嵌入传统产业升级全流程。

绿色低碳转型是一场需要久久为功的长期征程。招商银行上海分行将始终坚持长期主义，紧扣国家双碳战略与上海国际绿色金融枢纽建设目标，以专业金融力量连接绿色资源、赋能产业升级、践行金融担当，与社会各界携手同行，为经济社会绿色低碳高质量发展持续注入金融动能。